Deutsche Quant Equity Europe FC

ISIN: DE000DWS1742 | WKN: DWS174

Übersicht

Strategie


Anlagepolitik

Deutsche Quant Equity Europe bietet eine Aktienanlage in europäische Titel nach dem Grundsatz der Risikostreuung mit dem Ziel eines attraktiven Chance-/Risikoverhältnis. Für diesen Zweck wird ein Portfolio zusammengestellt, dessen zu erwartende Kursschwankungen mit denen des breiten Aktienmarkt vergleichbar sind. Dabei basiert die Auswahl auf Attraktivitäts- und Risikoprognosen und berücksichtigt Transaktionskosten.

Einflussfaktoren

Aktienmarktentwicklungen in Europa, Außenwertveränderung des Euro, Kapitalmarktzinsen, Veränderungen wirtschaftlicher Rahmenpolitik in Europa (Wettbewerbsregeln, Deregulierung, Besteuerung).

Mögliche wesentliche Risiken von Fonds dieser Risikoklasse

Höhere Kursrisiken im Aktien-, Zins- und Währungsbereich sowie Bonitätsrisiken, die zu möglichen Kapitalverlusten führen können.

Morningstar Kategorie™

Aktien Europa Standardwerte Blend

Morningstar Style-Box™

Aktien-Anlagestil

Marktkapitalisierung

Anlagestil

Steckbrief


Finanzwetter letzte 3 Monate
Kategorie Aktienfonds
Unterkategorie Europa
Anlegerprofil Wachstumsorientiert
Fondsmanager Patrick Soler Schubert
Fondsvermögen (in Mio.) 99,69 EUR
Morningstar Gesamtrating™ (Stand: 29.06.2018)
Lipper Leaders (Stand: 29.06.2018)

Wertentwicklung

Wertentwicklung (am 14.08.2018)


Zeitraum kumuliert jährlich
1 Monat 0,23% -
3 Monate -0,26% -
6 Monate 6,98% -
Laufendes Jahr 2,6% -
1 Jahr 7,19% 7,19%
3 Jahre 15,16% 4,82%
Seit Auflegung 37,57% 8,53%

Wertentwicklung in den vergangenen 12-Monats-Perioden (am 14.08.2018)[1]


Zeitraum Netto Brutto
14.08.2017 - 14.08.2018 7,19% 7,19%
14.08.2016 - 14.08.2017 11,61% 11,61%
14.08.2015 - 14.08.2016 -3,74% -3,74%
22.09.2014 - 14.08.2015 19,46% 19,46%

1. Die Wertentwicklungsangabe bezieht sich auf die jeweils angegebenen 12-Monats-Perioden. An Tagen, die auf einen Feiertag oder ein Wochenende fallen, wird der Kurs des Vortages bzw. der jeweils letztmöglich verfügbare Kurs zugrunde gelegt, da an diesen Tagen keine Kursfeststellung möglich ist.

Erläuterungen und Modellrechnung
Annahme: Ein Anleger möchte für 1000 Euro Anteile erwerben. Da bei dem Fonds kein Ausgabeaufschlag anfällt, muss er dafür 1000 Euro aufwenden. Die Bruttowertentwicklung (BVI-Methode) berücksichtigt alle auf Fondsebene anfallenden Kosten, die Nettowertentwicklung zusätzlich den Ausgabeaufschlag; weitere Kosten können auf Anlegerebene anfallen (z.B. Depotkosten). Da kein Ausgabeaufschlag anfällt ist die Wertentwicklung brutto/netto in jedem Jahr identisch. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung.

Benchmarkdatenquelle: TF Datastream; Datenquelle für Indizes: SIX Telekurs. Rechtliche Hinweise.

Bedingt durch die Tatsache, dass bei der Preisfixierung durch die Depotbank am letzten Handelstag eines Monats bei einigen Fonds bis zu zehn Stunden Zeitunterschied zwischen Fondspreisermittlung und Benchmarkkursermittlung liegen, kann es im Falle starker Marktbewegungen während dieses Zeitraumes zu Über- und Unterzeichnungen der Fondsperformance im Vergleich zur Benchmarkperformance per Monatsultimo kommen (sogenannter "Pricing Effect").

Spezieller Hinweis: Im Verlauf des letzten Handelstages des November, dem 30.11.11, haben nach Bekanntgabe von Liquiditätsmaßnahmen der Zentralbanken ungewöhnlich starke Marktbewegungen stattgefunden. Dies hat insbesondere bei Fonds, welche nicht der Kategorie DWS Invest SICAV oder DWS Global zuzurechnen sind und deren Fondspreis bereits vor der Bekanntgabe der Maßnahmen fixiert worden war, zu Verzerrungen bei der Fondsperformance im Vergleich zur Benchmarkperformance geführt. Vergleichsbenchmarks, welche erst spätabends fixiert werden, profitierten deutlich von dem Marktaufschwung. Zum Stichtag Ende November 2011 kann dies den Eindruck einer deutlichen Underperformance einzelner Fonds entstehen lassen.

Portfolio

Größte Einzelwerte (Stand: 31.05.2018)

Royal Dutch Shell Cl. A 1,60
Kering 1,60
Equinor 1,50
Ashtead Group 1,40
Partners Group Holding Reg. 1,30
Roche Holding Profitsh. 1,30
LVMH Moët Hennessy Louis Vuitton (C.R.) 1,30
Swedish Orphan Biovitrum 1,30
Banco Santander Reg. 1,30
British American Tobacco (BAT) 1,20

Größte Einzelwerte (Aktien) (Stand: 31.05.2018)[1]

Royal Dutch Shell PLC (Energie) 1,60
Kering SA (Dauerhafte Konsumgüter) 1,60
Statoil ASA (Energie) 1,50
Ashtead Group PLC (Industrien) 1,40
Partners Group Holding AG (Finanzsektor) 1,30
Roche Holding AG (Gesundheitswesen) 1,30
LVMH Moet Hennessy Vuitton SE (Dauerhafte Konsumgüter) 1,30
Swedish Orphan Biovitrum AB (Gesundheitswesen) 1,30
BANCO SANTANDER SA (Finanzsektor) 1,30
British American Tobacco PLC (Hauptverbrauchsgüter) 1,20

1. Gewichtung brutto, unbereinigt um eventuelle Positionen in Derivaten und Zertifikaten.

Angaben in Prozent des Fondsvolumens, soweit nicht anders angegeben.

Management

Patrick Soler Schubert

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Aktueller Kommentar

Der Monat Juni stand im Zeichen der Importzölle, die von der US-Administration zunächst für Stahl und Aluminium beschlossen wurden, nachdem kein Verhandlungsergebnis erzielt wurde, sowie der angekündigten Gegenmaßnahmen der EU und Chinas. Weitere mögliche Importzölle insbesondere auf Autos werden derzeit von der US-Administration geprüft, was insbesondere Automobilaktien im Monatsverlauf belastete. Von den Zentralbanken kamen derweil die erwarteten Schritte, d.h. die US-Notenbank erhöhte den Schlüsselsatz um 0,25% und die EZB kündigte ab Oktober 2018 eine Halbierung der Anleihekäufe auf dann 15 Mrd. EUR pro Monat sowie die Einstellung des Kaufprogramms zum Jahresende an. Mit der ersten Zinserhöhung der EZB sei nicht vor Ende des Sommers 2019 zu rechnen. Angesichts der Verschärfung des Handelskonflikts im Monatsverlauf gingen jedoch die Zugewinne an den europäischen Aktienmärkten vom Monatsanfang in der zweiten Monatshälfte wieder verloren. Titel mit größerem Beitrag zur Wertentwicklung waren u.a. Teleperformance sowie Straumann Holding, die beide von Brokerheraufstufungen profitieren konnten.
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05.2018: Im Monat Mai standen primär die geopolitischen Risiken im Fokus. Hierzu zählten die seit einigen Mon...

Im Monat Mai standen primär die geopolitischen Risiken im Fokus. Hierzu zählten die seit einigen Monaten angedrohten Importzölle der US-Administration, nachdem die Verhandlungen zu deren Abwendung im Mai ohne Erfolg blieben. Die europäischen Märkte, insbesondere die Eurozone, wurden durch die Umstände der geplanten Regierungsbildung in Italien belastet, nachdem trotz der ohnehin schon hohen Staatsverschuldung signifikante Steigerungen bei den Staatsausgaben angekündigt wurden sowie ein EU-kritischer Kandidat als Wirtschafts- und Finanzminister vorgesehen wurde, dem der italienische Staatspräsident Mattarella jedoch die Zustimmung verweigerte und somit die Regierungsbildung vorerst stoppte. Die Bondmärkte reagierten mit deutlichen Risikoaufschlägen für italienische Staatsanleihen und auch italienische Aktien verloren z.T. deutlich. In diesem Umfeld wurden die Zugewinne der ersten 3 Wochen an den europäischen Aktienmärkten, unterstützt durch die überwiegend positiv verlaufene Berichtssaison der Unternehmen, fast vollständig wieder eingebüßt. Titel mit größerem Beitrag zur Wertentwicklung waren u.a. Lundbeck und Coloplast, nachdem die Quartalszahlen oberhalb der Erwartungen lagen.

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04.2018: Der Monat April startete mit etwas schwächeren Einkaufsmanagerindizes im Vergleich zum Vormonat in E...

Der Monat April startete mit etwas schwächeren Einkaufsmanagerindizes im Vergleich zum Vormonat in Euroland sowie auch in den USA und auch die US-Arbeitsmarktdaten zeigten ein langsameres Wachstum des Beschäftigungsaufbaus als noch in den Vormonaten. Gleichwohl ließen die Sorgen bzgl. der Eskalation des Handelsstreits wieder etwas nach, nachdem die US-Administration die Bereitschaft zur Findung von Kompromissen signalisierte, so daß eine Spirale aus immer neuen Handelshemmnissen als Reaktion auf die vorgesehenen Importzölle der USA unwahrscheinlicher geworden ist, was an den Aktienmärkten für Erleichterung und entsprechend steigende Kurse sorgte. Der Ölpreis entwickelte sich im Umfeld der Produktionsbegrenzungen von OPEC und Russland aber auch angesichts der geopolitischen Unsicherheitsfaktoren wie Sanktionen der USA gegenüber Venezuela sowie möglicherweise zukünftig auch dem Iran positiv und entsprechend war der Ölsektor auch stärkster Sektor im Monat April. Titel mit größerem Beitrag zur Wertentwicklung waren u.a. Swedish Orphan Biovitrum sowie Kering, die beide Quartalszahlen über den Markterwartungen berichten konnten.

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02.2018: Der Februar war geprägt durch überwiegend gute Makrodaten aus den USA, bspw. der Arbeitsmarktbericht...

Der Februar war geprägt durch überwiegend gute Makrodaten aus den USA, bspw. der Arbeitsmarktbericht mit 200.000 neu geschaffenen Stellen und einer Beschleunigung der Stundenlöhne, was die Wahrscheinlichkeit für einen Zinsschritt durch die Fed bereits im März erhöhte. Auch die Einkaufsmanagerindizes sowohl für die USA als auch für die Eurozone lagen auf sehr hohem Niveau und signalisierten weiter robustes Wachstum. Als Belastungsfaktor für die globalen Aktienmärkte erwiesen sich das seit Jahresbeginn deutlich angezogene Renditeniveau bei den zehnjährigen Staatsanleihen sowie der deutliche Anstieg der Volatilität von zuvor historisch niedrigen Ständen. Äußerungen des US-Notenbankchef Powell Ende des Monats wurden als Indikator für einen steileren Zinsanstieg als zuvor erwartet gewertet, so dass nun mit 4 Zinsschritten in den USA für 2018 zu rechnen sei. Titel mit größerem Beitrag zur Performance waren u.a. Just Eat, neben Brokerheraufstufungen half auch der gute Bericht des Konkurrenten Delivery Hero, desweiteren Ipsen, die den Umsatz in 2017 um über 21% steigern konnten, sowie Genmab, die neben den Zahlen für 2017 auch mit dem Ausblick etwas über den Erwartungen lagen.

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01.2018: Das neue Jahr begann mit insgesamt robusten Makrodaten aus den USA mit Einkaufsmanagerindizes, die f...

Das neue Jahr begann mit insgesamt robusten Makrodaten aus den USA mit Einkaufsmanagerindizes, die für das verarbeitende Gewerbe etwas besser und für die Dienstleister etwas schwächer ausfielen, aber dennoch ein weiterhin robustes Wachstum signalisieren. Ein Fazit aus den ersten Quartalsberichten war, dass die Währungsentwicklung, insbesondere die Erstarkung des Euro ggü. dem USD bei vielen exportorientierten Unternehmen zunehmend zum Belastungsfaktor wird. Weitere Themen im Januar waren zum einen positive Verkaufszahlen, die den Automobilsektor beflügelten sowie Finanzwerte, die von der Erwartung steigender Zinsen profitierten, während defensive Sektoren wie Versorger oder Nahrungsmittelproduzenten nur unterdurchschnittlich abschnitten. Titel mit größerem Beitrag zur Performance waren u.a. Logitech, die nach einem starken Weihnachtsquartal erneut den Ausblick anheben konnten und deutlich zweistellig zulegen konnten sowie Intesa San Paolo, die u.a. von Ankündigungen zur Reduzierung ihrer faulen Kredite profitierten.

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12.2017: Der Dezember startete mit Einkaufsmanagerindizes aus den USA auf weiterhin hohem Niveau sowie stärke...

Der Dezember startete mit Einkaufsmanagerindizes aus den USA auf weiterhin hohem Niveau sowie stärker als erwartet ausgefallenen Arbeitsmarktdaten. Diese Daten ebneten der US-Zentralbank Fed den Weg zur 3. Zinserhöhung in 2017, womit sie ihre Projektion für das Jahr genau erfüllt hatte. In der Kommentierung des Zinsschrittes wurden die Risiken bzgl. einer Überhitzung des Arbeitsmarktes betont, während das Wirtschaftswachstum für 2018 mit 2,5% weiter robust gesehen wird und die Inflationsraten sich sukzessive der Zielgröße von 2% nähern sollen, so dass auch für das Jahr 2018 erneut 3 weitere Zinserhöhungen erwartet werden. Während der Dezember für die europäischen Aktienmärkte vergleichsweise moderat verlief, konnte über das gesamte Jahr 2017 ein Wertzuwachs im zweistelligen Prozentbereich erzielt werden. Auffällige Einzeltitel im Dezember mit größerem Beitrag zur Performance waren u.a. der britische Einzelhandelswert WH Smith, der von positiven Analystenkommentaren und einem Aktienrückkaufprogramm profitierte, sowie Moncler, die ebenfalls von Brokerkommentaren sowie einer Lösung eines Steuerdisputs mit dem italienischen Staat profitierten und zweistellig zulegen konnten.

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Fonds-Fakten

Allgemeines

Verwaltungsgesellschaft Deutsche Asset Management Investment GmbH
Währung EUR
Auflegungsdatum 22.09.2014
Fondsvermögen 99,69 Mio. EUR
Fondsvermögen (Anteilklasse) 12,43 Mio. EUR
Ertragsverwendung Thesaurierung
Geschäftsjahr 01.01. - 31.12.
Sparplan Nein
VL-Sparen Nein
Risiko-/Ertragsprofil 5 von 7
Orderannahmeschluss 10:30

Kosten

Ausgabeaufschlag 0,00%
Kostenpauschale 0,750%
zzgl. erfolgsbezogene Vergütung Nein
Laufende Kosten
(Stand: 30.04.2018)
0,760%
zzgl. erfolgsbezog. Vergütung N/A
zzgl. Vergütung aus Wertpapierleihe 0,001%

Historie
Stand Laufende Kosten
30.04.2018 0,760%
30.04.2017 0,750%
01.08.2016 0,750%
30.04.2016 0,750%
30.04.2015 0,750%

Steuer- und Ertragsdaten

Zwischengewinn[1] EUR
Letzte Ertragsverwendung 02.01.2018
Art der Ertragsverwendung Thesaurierung
Betrag 2,05 EUR

Details & Historie
Datum 02.01.2018 02.05.2017 02.05.2016 04.05.2015
Ertragsverwendung Thesaurierung Thesaurierung Thesaurierung Thesaurierung
Kurs 130,40 129,06 110,62 119,76
Betrag 2,05 3,23 2,85 1,39
Steuerpflichtiger Anteil
Privatvermögen[2]
2,05 3,23 2,85 1,39
Steuerpflichtiger Anteil
Betriebsvermögen[2]
2,02 3,21 2,83 1,38
Währung EUR EUR EUR EUR

Kennzahlen (3 Jahre) [3]

Volatiltät 15,84%
Maximum Drawdown -12,92%
VaR (99% / 10 Tage) 6,65%
Sharpe-Ratio 0,31
Information Ratio N/A
Korrelationskoeffizient N/A
Alpha N/A
Beta-Faktor N/A
Tracking Error N/A

Wertpapierdarlehen Kennzahlen

Aktuell verliehener Anteil (in % des Fondsvermögens) N/A
Durchschnittlich täglich verliehener Anteil 0,09%
Maximal verliehener Anteil[4] 0,33%
Wert der Sicherheiten (in % der Verleihung) N/A
Erträge aus Wertpapierleihe[2] 0,0207%

1. Bei der Ermittlung des Zwischengewinn-Werts wurde ein Ertragsausgleich berücksichtigt.

2. Vor Berücksichtigung gegebenenfalls anrechenbarer ausländischer Quellensteuer.

3. Stand: 31.05.2018

4. Laufendes Kalenderjahr / Bei Fondsauflegung während des laufenden Kalenderjahres Berechnung seit Auflegung.

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Allgemeine Informationen

Gleiche und faire Behandlung aller Anleger ein und desselben Publikums-Fonds ist das höchste Credo unserer Informationspolitik. Dieses Portal dient zum Zweck, alle Investoren zum gleichen Zeitpunkt und in gleichem Ausmaß über den Investmentfonds zu informieren. Wenn Sie in einem unseren Publikumsfonds investiert sind, können Sie alle an Investoren adressierte Dokumente von Ihrem Fonds hier anfordern.

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Gemäß den neuen Regeln sind Wertpapierdienstleistungsunternehmen verpflichtet, den Zielmarkt für jedes von ihnen vertriebene Finanzinstrument zu ermitteln bzw. zu überprüfen und genauer zu bestimmen. Dies bedeutet, sie müssen die Art(en) von Kunden angeben, mit deren Bedürfnissen, Eigenschaften und Zielen das Finanzinstrument kompatibel ist. Ferner führt MiFID II neue Offenlegungspflichten in Bezug auf die Kosten ein, die sowohl auf quantitativer, als auch auf qualitativer Ebene auf eine steigende Kostentransparenz für Anleger abzielen. Dementsprechend müssen Wertpapierdienstleistungsunternehmen dem Kunden sämtliche relevanten Kosten offenlegen, d. h. sowohl hinsichtlich der Wertpapierdienstleistung als auch hinsichtlich des Produkts. Diese Kosten müssen zusammengefasst und sowohl ex ante (also vor dem Kauf eines Produkts durch den Kunden) sowie mitunter auch ex post während der Haltedauer auf mindestens jährlicher Basis zur Verfügung gestellt werden.

Die der Deutschen Asset Management angehörenden Vermögensverwaltungsgesellschaften unterstützen diesen Prozess, indem sie die maßgeblichen Daten an die Wertpapierdienstleistungsunternehmen liefern, um es diesen zu ermöglichen, ihre neuen gesetzlichen Verpflichtungen zu erfüllen. Im Interesse einer gesteigerten Transparenz werden die Zielmarktangaben und wesentliche Informationen zu den Produktkosten unter MiFID II zusätzlich nachstehend für den betreffenden Investmentfonds angegeben.

Wichtige Hinweise:
Die folgenden Daten werden auf freiwilliger Basis zur Verfügung gestellt und sind für sich genommen, ohne weitere Erläuterungen und zusätzliche Informationen, d. h. insbesondere die Informationen, die in den entsprechenden Verkaufsunterlagen des Investmentfonds (z. B. Verkaufsprospekt, wesentliche Anlegerinformationen) enthalten sind, möglicherweise nicht ausreichend oder geeignet, um einen potenziellen Anleger beim Treffen einer sachkundigen Anlageentscheidung zu unterstützen. Daher wird empfohlen, dass Anleger zudem sorgfältig die Verkaufsunterlagen vor einer möglichen Anlageentscheidung lesen und, insbesondere bei Fragen, Rücksprache mit ihrem Anlageberater halten.

Die Informationen zu den laufenden Produktkosten können von den Angaben zu Kosten in den entsprechenden Verkaufsunterlagen des Investmentfonds (z. B. den wesentlichen Anlegerinformationen) abweichen. Dies liegt darin begründet, dass die Anforderungen zur Angabe der laufenden Kosten und Gebühren auf Produktebene gemäß den neuen MiFID-II-Regeln über die bestehenden Offenlegungsverpflichtungen, die für Vermögensverwaltungsgesellschaften im Rahmen ihrer jeweiligen aufsichtsrechtlichen Rahmenbedingungen (d. h. der OGAW-Richtlinie oder der AIFM-Richtlinie und deren jeweiligen nationalen Umsetzungsgesetzen) gelten, hinausgehen. Beispielsweise sind die geschätzten Transaktionskosten eines Investmentfonds nicht Bestandteil der Beschreibung der laufenden Kosten in den wesentlichen Anlegerinformationen, die von der Verwaltungsgesellschaft erstellt werden. Im Rahmen von MiFID II muss ein Wertpapierdienstleistungsunternehmen jedoch solche Kosten als Bestandteil der Kosten des Produkts rechtzeitig vor einer Anlageentscheidung eines potenziellen Anlegers offenlegen. Somit können die nachstehend als „Gesamte laufende Kosten des Produkts“ angegebenen laufenden Kosten in Verbindung mit dem Produkt aufgrund von Unterschieden bei der Berechnungs- und Offenlegungsmethodik von den Verkaufsunterlagen des Fonds abweichen.

Die Deutsche Asset Management übernimmt außer bei grober Fahrlässigkeit oder vorsätzlichem Fehlverhalten keinerlei Verantwortung oder Haftung bezüglich der Daten.

Zielmarkt[1]


Anlegertyp
Privatkunde
Professioneller Kunde
Geeignete Gegenpartei
Kenntnisse & Erfahrungen
Basiskenntnisse und/oder -erfahrungen
Erweiterte Kenntnisse und/oder Erfahrungen
Umfangreiche Kenntnisse und/oder Erfahrungen
Finanzielle Verlusttragfähigkeit
Der Anleger kann Verluste tragen (bis zum vollständigen Verlust des eingesetzten Kapitals).
Risiko-Indikator (PRIIPs Methodologie) 4
Risiko- Indikator (UCITS Methodologie) 5
Anlageziele
Kapitalzuwachs
Mindestanlagehorizont Mittelfristig (3 - 5 Jahre)

Kosten und Gebühren


Gesamte laufende Kosten des Produktes 0,910% p.a.
davon laufende Kosten 0,750% p.a.
davon Transaktionskosten 0,160% p.a.
davon Nebenkosten (erfolgsabhängige Vergütung)[2] 0,000% p.a.

Stand: 21.06.2018

1. Für diesen Fonds ist kein negativer Zielmarkt klassifiziert. Der graue Zielmarkt wird auf dieser Website nicht dargestellt.

2. Ob in dem Produkt eine erfolgsabhängige Vergütung vereinbart ist oder nicht, entnehmen Sie bitte den Anlagebedingungen im Verkaufsprospekt. Schätzungen von erfolgsabhängigen Vergütungen sind mit einer erhöhten Unsicherheit behaftet, da das Anfallen der Vergütung und ihre Höhe von der konkreten Wertentwicklung der Anlage in der Zukunft abhängen. Zu berücksichtigen ist dabei auch, dass Wertentwicklungen der Vergangenheit kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung sind. Die genauen Bedingungen zur erfolgsabhängigen Vergütung können zudem von Fonds zu Fonds variieren

Risikohinweis
Das Sondervermögen weist aufgrund seiner Zusammensetzung/der von dem Fondsmanagement verwendeten Techniken eine erhöhte Volatilität auf, d.h., die Anteilspreise können auch innerhalb kurzer Zeiträume stärkeren Schwankungen nach unten oder nach oben unterworfen sein.

Die vollständige Zusammensetzung der Portfoliostruktur erhalten Sie bei der Deutsche Asset Management Investment GmbH, Mainzer Landstr. 11-17, D-60329 Frankfurt am Main und, sofern es sich um Luxemburger Fonds handelt, bei der Deutsche Asset Management S.A., 2, Boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxembourg.

Berechnung der Volatilität erfolgt auf täglicher Basis.

Alle Angaben ohne Gewähr
Weitere Informationen entnehmen Sie bitte dem aktuellen Factsheet oder dem Verkaufsprospekt auf dem Reiter Downloads, Informationen zu Preisen im Hinblick auf die Depotführung und weitere Preisangaben finden Sie im entsprechenden Preisverzeichnis.

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