Übersicht

Strategie


Anlagepolitik

Mindestens 35% des Fondsvermögens werden in eine Zinskomponente investiert. Diese umfasst variabel- und festverzinsliche Wertpapiere, Anteile an Rentenfonds und Geldmarktfonds, Geldmarktinstrumente sowie Barmittel. Bis zu 65% des Fondsvermögens können in eine Dividendenkomponente investiert werden. Diese umfasst vor allem Aktien inländischer und ausländischer Emittenten, bei denen aus Sicht des Fondsmanagements eine attraktive und nachhaltige Dividendenrendite erwartet wird, sowie Anteile an Aktienfonds, die eine entsprechende dividendenorientierte Strategie verfolgen.

Einflussfaktoren

Entwicklung der internationalen Aktienmärkte, Renditeveränderungen bzw. Kursbewegungen auf den Rentenmärkten sowie internationale Wechselkursentwicklungen.

Mögliche wesentliche Risiken von Fonds dieser Risikoklasse

Höhere Kursrisiken im Aktien-, Zins- und Währungsbereich sowie Bonitätsrisiken, die zu möglichen Kapitalverlusten führen können.

Morningstar Kategorie™

Mischfonds EUR ausgewogen - Global

Morningstar Style-Box™
Aktien-Anlagestil

Marktkapitalisierung

Anlagestil

Steckbrief


Finanzwetter letzte 3 Monate
Kategorie Gemischte Fonds
Unterkategorie Flexibel
Anlegerprofil Wachstumsorientiert
Fondsmanager Heiko Mayer
Fondsvermögen (in Mio.) 2.445,01 EUR
Laufende Kosten (Stand: 31.12.2016) 1,410%
Morningstar Gesamtrating™ (Stand: 29.09.2017)
FERI Fonds Rating (Stand: 29.09.2017) (D)
Lipper Leaders (Stand: 29.09.2017)

Wertentwicklung

Performance Chart

Wertentwicklung (am 17.11.2017)


Zeitraum kumuliert jährlich
1 Monat -0,95% -
3 Monate -0,32% -
6 Monate -1,9% -
Laufendes Jahr 0,46% -
1 Jahr 2,06% 2,06%
3 Jahre 5,17% 1,7%
5 Jahre 17,4% 3,26%
Seit Auflegung 17,13% 3,08%

Wertentwicklung in den vergangenen 12-Monats-Perioden (am 17.11.2017)[1]


Zeitraum Netto Brutto
17.11.2016 - 17.11.2017 2,06% 2,06%
17.11.2015 - 17.11.2016 -0,64% -0,64%
17.11.2014 - 17.11.2015 3,72% 3,72%
17.11.2013 - 17.11.2014 5,98% 5,98%
17.11.2012 - 17.11.2013 2,26% 5,33%

1. Die Wertentwicklungsangabe bezieht sich auf die jeweils angegebenen 12-Monats-Perioden. An Tagen, die auf einen Feiertag oder ein Wochenende fallen, wird der Kurs des Vortages bzw. der jeweils letztmöglich verfügbare Kurs zugrunde gelegt, da an diesen Tagen keine Kursfeststellung möglich ist.

Erläuterungen und Modellrechnung
Annahme: Ein Anleger möchte für 1000 Euro Anteile erwerben. Bei einem max. Ausgabeaufschlag von 3,00% muss er dafür 1030,00 Euro aufwenden.
Die Bruttowertentwicklung (BVI-Methode) berücksichtigt alle auf Fondsebene anfallenden Kosten, die Nettowertentwicklung zusätzlich den Ausgabeaufschlag; weitere Kosten können auf Anlegerebene anfallen (z.B. Depotkosten). Da der Ausgabeaufschlag nur im 1. Jahr anfällt unterscheidet sich die Darstellung brutto/netto nur in diesem Jahr. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung.

Benchmarkdatenquelle: TF Datastream; Datenquelle für Indizes: SIX Telekurs. Rechtliche Hinweise.

Bedingt durch die Tatsache, dass bei der Preisfixierung durch die Depotbank am letzten Handelstag eines Monats bei einigen Fonds bis zu zehn Stunden Zeitunterschied zwischen Fondspreisermittlung und Benchmarkkursermittlung liegen, kann es im Falle starker Marktbewegungen während dieses Zeitraumes zu Über- und Unterzeichnungen der Fondsperformance im Vergleich zur Benchmarkperformance per Monatsultimo kommen (sogenannter "Pricing Effect").

Spezieller Hinweis: Im Verlauf des letzten Handelstages des November, dem 30.11.11, haben nach Bekanntgabe von Liquiditätsmaßnahmen der Zentralbanken ungewöhnlich starke Marktbewegungen stattgefunden. Dies hat insbesondere bei Fonds, welche nicht der Kategorie DWS Invest SICAV oder DWS Global zuzurechnen sind und deren Fondspreis bereits vor der Bekanntgabe der Maßnahmen fixiert worden war, zu Verzerrungen bei der Fondsperformance im Vergleich zur Benchmarkperformance geführt. Vergleichsbenchmarks, welche erst spätabends fixiert werden, profitierten deutlich von dem Marktaufschwung. Zum Stichtag Ende November 2011 kann dies den Eindruck einer deutlichen Underperformance einzelner Fonds entstehen lassen.

Portfolio

Größte Einzelwerte (Stand: 31.10.2017)

Deutsche Institutional Money plus IC 3,40
Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. 2,40
Allianz 2,40
Deutsche Floating Rate Notes LC 2,20
Unilever 2,20
Nippon Telegraph and Telephone Corp. 1,90
Nextera Energy Inc. 1,80
Novartis Reg. 1,80
Cisco Systems 1,80
Pfizer 1,60

Angaben in Prozent des Fondsvolumens, soweit nicht anders angegeben.

Management

Heiko Mayer

Weitere Fonds dieses Managers
  • Deutsche Invest I Multi Asset Income LD
    LU1054320970 / DWS1KV

  • Deutsche Invest I Multi Asset Moderate Income LC
    LU1054319964 / DWS1MF

Mehr anzeigen

Aktueller Kommentar


Im Oktober verschärfte sich der Konflikt um die Unabhängigkeit Kataloniens. Zudem ging in Japan Premierminister Abe gestärkt aus vorzeitigen Neuwahlen hervor. In Europa kamen die Brexit-Gespräche nur sehr schleppend voran, genauso wie die anlaufenden Koalitionsgespräche in Deutschland. Der Finanzmarkt fokussierte aber mehr auf die soliden volkswirtschaftlichen Daten, die gut startende Berichtssaison in den USA sowie die Aussicht auf ein verlängertes Anleihekaufprogramm der EZB, was für eine positive Grundstimmung sorgte. Globale Dividendentitel legten moderat zu. Während Aktien aus dem Bereich Gesundheit - vor allem aus den USA - im Monatsverlauf unter Druck standen, konnten Titel aus den Sektoren Technologie, Versorger und Finanzen zulegen. Innerhalb der Industrieländer entwickelten sich vor allem japanische Aktien positiv. Die Anleihen innerhalb des Fonds legten leicht zu, wenngleich die Absicherung gegen steigende Zinsen der positiven Entwicklung einen Dämpfer versetzte. Während Wandelanleihen den Monat nahezu unverändert beendeten, zeigten sich Unternehmensanleihen freundlich und trugen so zum insgesamt positiven Gesamtergebnis bei.
Weiterlesen

Vorherige Kommentare


09.2017: Im September gab die US-Notenbank Details über die geplante Verkleinerung ihrer Bilanz bekannt, währDws.Website.Extensions.Translations.StringExtensionTranslations.ShorteningPoints

Im September gab die US-Notenbank Details über die geplante Verkleinerung ihrer Bilanz bekannt, während die Europäische Zentralbank die Reduktion der Anleihekäufe vorerst nicht weiter konkretisierte. Zudem waren die globalen Nachrichten bestimmt von anhaltenden Spannungen um Nordkorea, den katastrophalen Folgen der Hurrikans in Nordamerika sowie der wiederaufkommenden Hoffnung auf drastische Steuersenkungen durch die US-Regierung. Dazu kamen noch anhaltend gute Wirtschafts- und Unternehmensdaten. Vor diesem Hintergrund zeigten sich die Aktienmärkte überwiegend freundlich. Der Euro dagegen gab etwas von seiner Stärke der letzten Monate ab und notierte schwächer. Globale Dividendentitel konnten in diesem Umfeld zulegen. Vor allem Aktien aus den Bereichen Gesundheit, Finanzen und zyklische Konsumwerte trugen hierbei positiv bei, während Versorger und Telekommunikation das Schlusslicht bildeten. Auch die Anleihen konnten weiter leicht zulegen. Vor allem unsere Beimischung in Wandelanleihen und Anleihen aus Schwellenländern erzielten einen positiven Beitrag. Negative Effekte durch steigende Zinsen wurden durch entsprechende Sicherungsmaßnahmen begrenzt.
Weiterlesen
08.2017: Im August wurden die Kapitalmärkte wieder stärker von geopolitischen Spannungen und dem Konflikt mitDws.Website.Extensions.Translations.StringExtensionTranslations.ShorteningPoints

Im August wurden die Kapitalmärkte wieder stärker von geopolitischen Spannungen und dem Konflikt mit Nordkorea geprägt. Im Zuge des verbalen Schlagabtausches in der Politik reagierten Investoren mit erhöhter Vorsicht. Dadurch waren sichere Häfen wie Gold und Anleihen mit hoher Bonität zeitweise sehr gefragt. Gegen Ende des Monats kehrte sich das Bild dann wieder um, sodass Investoren vermehrt wieder Aktien und Hochzinsanleihen suchten. Dies wurde auch durch positive Konjunkturdaten und Quartalsberichte von Unternehmen weiter unterstützt. Nach Treffen der Notenbanker in Jackson Hole wertete der US Dollar gegenüber dem Euro zeitweise stark ab. Vor diesem Hintergrund profitierte der Fonds auf der Aktienseite von Titeln aus den Bereichen der Versorger und Immobilien während die Sektoren Energie und Finanzen auf Monatssicht Kursabschläge hinnehmen mussten. Im Segment der Unternehmensanleihen lieferten sowohl Staatsanleihen als auch Unternehmensanleihen positive Beiträge zum Gesamtergebnis. Die Schwäche des US-Dollar belastete allerdings das Monatsergebnis des Fonds.
Weiterlesen
07.2017: Ein enttäuschendes US-Wirtschaftswachstum und Zweifel an wachstumsstimulierenden Maßnahmen der US-ReDws.Website.Extensions.Translations.StringExtensionTranslations.ShorteningPoints

Ein enttäuschendes US-Wirtschaftswachstum und Zweifel an wachstumsstimulierenden Maßnahmen der US-Regierung nach dem Scheitern der Gesundheitsreform wirkten sich vor allem auf den Rentenmarkt aus. Auch der Dollar verlor nach einer Rede von EZB-Präsident Mario Draghi über ein baldiges Ende der extrem lockeren Geldpolitik gegenüber dem Euro an Wert. Globale Dividendentitel gaben aus Euro-Sicht gegen Monatsende nach. Während die Aktien – vor allem in den USA – durch positive Unternehmenszahlen beflügelt weiter zulegen konnten, belastete die Schwäche des US-Dollars die Wertentwicklung. Durch Kurssicherungsmaßnahmen innerhalb der Aktien und Währungen konnte der negative Einfluss jedoch begrenzt werden. Innerhalb der Renten wurde ein positiver Ertrag erzielt. Neben Gewinnen mit Wandelanleihen legten vor allem Industrieanleihen aus Euroland weiter zu. Auch US-Anleihen erzielten durch Absicherung der Währung einen positiven Gesamtbeitrag. Darüber hinaus trug unsere Beimischung von Hartwährungsanleihen aus Schwellenländern positiv zur Wertentwicklung bei.
Weiterlesen
06.2017: Im Juni erhöhte die amerikanische Zentralbank erwartungsgemäß die Leitzinsen. Darüber hinaus äußerteDws.Website.Extensions.Translations.StringExtensionTranslations.ShorteningPoints

Im Juni erhöhte die amerikanische Zentralbank erwartungsgemäß die Leitzinsen. Darüber hinaus äußerten sich deren Entscheider offen für weitere geldpolitische Straffung, was vor allem die Währungsmärkte bewegte. Auf der EZB Konferenz überraschte Mario Draghi die Märkte mit einer Rede, die als möglicher Hinweis auf einen baldigen Rückgang der stark expansiven Geldpolitik interpretiert wurde. Darüber hinaus wurden schwache Makrodaten sowohl aus den USA als auch aus Europa vermeldet. Vor diesem Hintergrund legte der Euro gegenüber dem US Dollar deutlich zu, während die Aktienmärkte in den USA zum ersten Mal seit 8 Monaten einen negativen Monat verbuchten. Durch entsprechende Sicherungsmaßnahmen konnte sich der Fonds den Turbulenzen weitestgehend entziehen und den Monat mit einem vergleichsweise geringen Kursrückgang abschließen. Innerhalb der Aktien standen vor allem Unternehmen aus den Bereichen Konsum, Versorger und Telekommunikation unter Druck, während Rohstoff- und Energietitel von der jüngsten Erholung des Ölpreises profitierten. Auf der Rentenseite konnten leichte Gewinne erzielt werden, da negative Einflüsse von steigenden Zinsen durch Absicherungen deutlich reduziert wurden.
Weiterlesen
05.2017: Das weiterhin positive makroökonomische Umfeld, der Wahlsieg Macrons in der französischen PräsidentsDws.Website.Extensions.Translations.StringExtensionTranslations.ShorteningPoints

Das weiterhin positive makroökonomische Umfeld, der Wahlsieg Macrons in der französischen Präsidentschaftswahl und eine starke Berichtssaison unterstützten die Aktienmärkte. Dabei verharrten die realisierte und die implizite Schwankung an den Aktienmärkten weiterhin auf historisch niedrigem Niveau. Die sich für Juni abzeichnende Leitzinserhöhung der Fed, die Abwertung des US-Dollars, starke Schwankungen im Ölpreis und politische Kontroversen belasteten die Märkte nur kurzzeitig. Auf Aktiensektorenebene zeigte sich ein zweigeteiltes Bild. Während defensive Branchen wie Verbrauchsgüter und Versorger stark nachgefragt waren, entwickelten sich einige zyklischere Branchen wie Technologieunternehmen und Ölaktien rückläufig. Die Aufwertung des Euro gegenüber dem US-Dollar wirkte sich leicht negativ auf US-Aktieninvestitionen für Euro-Investoren aus. Die Anleihenseite, brachte einen positiven Wertentwicklungsbeitrag im Monatsverlauf. Der Anteilswert des Fonds entwickelte sich seitwärts im Monatsverlauf.
Weiterlesen

Fonds-Fakten

Allgemeines

Verwaltungsgesellschaft Deutsche Asset Management S.A.
Währung EUR
Auflegungsdatum 03.09.2012
Fondsvermögen 2.445,01 Mio. EUR
Ertragsverwendung Ausschüttung
Geschäftsjahr 01.01. - 31.12.
Sparplan Nein
VL-Sparen Nein
Risiko-/Ertragsprofil 3 von 7
Orderannahmeschluss[1] 16:00

Kosten

Ausgabeaufschlag 3,00%
Kostenpauschale 1,400%
zzgl. erfolgsbezogene Vergütung Nein
Laufende Kosten
(Stand: 31.12.2016)
1,410%
zzgl. erfolgsbezog. Vergütung N/A
zzgl. Vergütung aus Wertpapierleihe 0,014%

Historie
Stand Laufende Kosten
31.12.2016 1,410%
31.12.2015 1,360%
31.12.2014 1,290%
31.12.2013 1,430%

Steuer- und Ertragsdaten

Zwischengewinn[2] 0,31 EUR
Aktiengewinn EStG[3] 7,80%
Aktiengewinn KStG[4] 6,69%
Immobiliengewinn 0,00%
Letzte Ertragsverwendung 10.03.2017
Art der Ertragsverwendung Ausschüttung
Betrag 3,00 EUR

Details & Historie

Datum 10.03.2017 04.03.2016 06.03.2015 07.03.2014
Ertragsverwendung Ausschüttung Ausschüttung Ausschüttung Ausschüttung
Kurs 105,22 102,73 109,37 102,22
Betrag 3,00 3,00 4,00 3,00
Steuerpflichtiger Anteil
Privatvermögen[5]
3,35 3,31 4,33 3,45
Steuerpflichtiger Anteil
Betriebsvermögen[5]
3,35 3,28 4,33 3,45
Währung EUR EUR EUR EUR

Kennzahlen (3 Jahre)[6]

Volatiltät 5,13%
Maximum Drawdown -5,18%
VaR (99% / 10 Tage) 1,71%
Sharpe-Ratio 0,52
Information Ratio N/A
Korrelationskoeffizient N/A
Alpha N/A
Beta-Faktor N/A
Tracking Error N/A

Wertpapierdarlehen Kennzahlen

Aktuell verliehener Anteil (in % des Fondsvermögens) 3,45%
Durchschnittlich täglich verliehener Anteil 3,03%
Maximal verliehener Anteil[7] 5,35%
Wert der Sicherheiten (in % der Verleihung) 123,25%
Erträge aus Wertpapierleihe[5] 0,0938%

1. Die angegebene Uhrzeit bezieht sich auf den Vortag.

2. Bei der Ermittlung des Zwischengewinn-Werts wurde ein Ertragsausgleich berücksichtigt.

3. für Anleger iSd § 3 Nr. 40 EStG.

4. körperschaftsteuerpflichtige Anleger.

5. Vor Berücksichtigung gegebenenfalls anrechenbarer ausländischer Quellensteuer.

6. Stand: 31.10.2017

7. Laufendes Kalenderjahr / Bei Fondsauflegung während des laufenden Kalenderjahres Berechnung seit Auflegung.

Downloads

Allgemeine Informationen

Gleiche und faire Behandlung aller Anleger ein und desselben Publikums-Fonds ist das höchste Credo unserer Informationspolitik. Dieses Portal dient zum Zweck, alle Investoren zum gleichen Zeitpunkt und in gleichem Ausmaß über den Investmentfonds zu informieren. Wenn Sie in einem unseren Publikumsfonds investiert sind, können Sie alle an Investoren adressierte Dokumente von Ihrem Fonds hier anfordern.

Formular

Füllen Sie dazu einfach das Anforderungsformular aus und wählen Sie die Art der von Ihnen gewünschten Information aus. Die mit “*“ versehenen Feldern sind obligatorisch.

Bitte überprüfen Sie Ihre Angaben in den markierten Feldern!

Ihre Anfrage wurde aufgenommen.

Risikohinweis
Das Sondervermögen weist aufgrund seiner Zusammensetzung/der von dem Fondsmanagement verwendeten Techniken eine erhöhte Volatilität auf, d.h., die Anteilspreise können auch innerhalb kurzer Zeiträume stärkeren Schwankungen nach unten oder nach oben unterworfen sein.

Die vollständige Zusammensetzung der Portfoliostruktur erhalten Sie bei der Deutsche Asset & Wealth Management Investment GmbH, Mainzer Landstraße 178-190, D-60327 Frankfurt am Main und, sofern es sich um Luxemburger Fonds handelt, bei der DWS Investment S.A., 2, Boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxembourg.

Risikohinweis
Das Sondervermögen weist aufgrund seiner Zusammensetzung/der von dem Fondsmanagement verwendeten Techniken eine erhöhte Volatilität auf, d.h., die Anteilspreise können auch innerhalb kurzer Zeiträume stärkeren Schwankungen nach unten oder nach oben unterworfen sein.

Berechnung der Volatilität erfolgt auf täglicher Basis.

Alle Angaben ohne Gewähr
Weitere Informationen entnehmen Sie bitte dem aktuellen Factsheet oder dem Verkaufsprospekt auf dem Reiter Downloads, Informationen zu Preisen im Hinblick auf die Depotführung und weitere Preisangaben finden Sie im entsprechenden Preisverzeichnis.

CIO View

Diese Website verwendet Cookies zur Verbesserung der Benutzerfreundlichkeit. Wenn Sie dieses Feld schließen oder die Nutzung fortsetzen, gehen wir davon aus, dass Sie damit einverstanden sind. Weitere Informationen zu den von uns verwendeten Cookies oder darüber, wie Sie Cookies deaktivieren können, finden Sie in unserem Cookie-Hinweis.