Übersicht

Strategie


Anlagepolitik

Ziel der Anlagepolitik ist die Erwirtschaftung eines positiven Anlageergebnisses. Der Fonds strebt eine annualisierte Volatilität von 5% bis 10% über einen rollierenden Fünfjahreszeitraum an.Es kann jedoch nicht garantiert werden, dass die Volatilitätsspanne jederzeit eingehalten wird. Der Fonds investiert vorwiegend in börsengehandelte Fonds (ETFs). Bis zu 49% des Fondsvermögens können u.a. in verzinsliche Wertpapiere, Aktien, Zertifikate, Fonds sowie Geldmarktinstrumente angelegt werden. Bis zu 10% des Sondervermögens dürfen in Zertifikate auf Rohstoffe und Rohstoffindizes investiert werden.

Einflussfaktoren

Entwicklung der Aktienmärkte weltweit, Entwicklung der Zinsmärkte v.a. in Euroland, d.h. Renditeveränderungen bzw. Kursbewegungen auf den Euro-Rentenmärkten, daneben Wechselkursveränderungen.

Mögliche wesentliche Risiken von Fonds dieser Risikoklasse

Höhere Kursrisiken im Aktien-, Zins- und Währungsbereich sowie Bonitätsrisiken, die zu möglichen Kapitalverlusten führen können.

Risikohinweis: Das Sondervermögen weist aufgrund seiner Zusammensetzung/der von dem Fondsmanagement verwendeten Techniken eine erhöhte Volatilität auf, d.h., die Anteilspreise können auch innerhalb kurzer Zeiträume stärkeren Schwankungen nach unten oder nach oben unterworfen sein.

Steckbrief


Finanzwetter letzte 3 Monate
Kategorie Gemischte Fonds
Unterkategorie Flexibel
Anlegerprofil Wachstumsorientiert
Fondsmanager Peter Warken
Fondsvermögen (in Mio.) 132,33 EUR
Morningstar Gesamtrating™ (Stand: 31.05.2021)
Lipper Leaders (Stand: 31.05.2021)

Erläuterungen und Modellrechnung
Annahme: Ein Anleger möchte für 1000 Euro Anteile erwerben. Bei einem max. Ausgabeaufschlag von 3,50% muss er dafür 1035,00 Euro aufwenden.
Die Bruttowertentwicklung (BVI-Methode) berücksichtigt alle auf Fondsebene anfallenden Kosten, die Nettowertentwicklung zusätzlich den Ausgabeaufschlag; weitere Kosten können auf Anlegerebene anfallen (z.B. Depotkosten). Da der Ausgabeaufschlag nur im 1. Jahr anfällt unterscheidet sich die Darstellung brutto/netto nur in diesem Jahr. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung.

Wertentwicklung

Wertentwicklung (am 29.07.2021)


Zeitraum kumuliert jährlich
1 Monat 0,91% -
3 Monate 2,98% -
6 Monate 7,34% -
Laufendes Jahr 7,97% -
1 Jahr 15,4% 15,4%
3 Jahre 21,9% 6,82%
5 Jahre 35,06% 6,2%
Seit Auflegung 58,18% 5,69%

Wertentwicklung in den vergangenen 12-Monats-Perioden (am 29.07.2021)[1]


Zeitraum Netto Brutto
29.07.2020 - 29.07.2021 15,4% 15,4%
29.07.2019 - 29.07.2020 1,31% 1,31%
29.07.2018 - 29.07.2019 4,27% 4,27%
29.07.2017 - 29.07.2018 3,59% 3,59%
29.07.2016 - 29.07.2017 3,33% 6,95%

1. Die Wertentwicklungsangabe bezieht sich auf die jeweils angegebenen 12-Monats-Perioden. An Tagen, die auf einen Feiertag oder ein Wochenende fallen, wird der Kurs des Vortages bzw. der jeweils letztmöglich verfügbare Kurs zugrunde gelegt, da an diesen Tagen keine Kursfeststellung möglich ist.

Benchmarkdatenquelle: TF Datastream; Datenquelle für Indizes: SIX Telekurs. Rechtliche Hinweise.

Bedingt durch die Tatsache, dass bei der Preisfixierung durch die Depotbank am letzten Handelstag eines Monats bei einigen Fonds bis zu zehn Stunden Zeitunterschied zwischen Fondspreisermittlung und Benchmarkkursermittlung liegen, kann es im Falle starker Marktbewegungen während dieses Zeitraumes zu Über- und Unterzeichnungen der Fondsperformance im Vergleich zur Benchmarkperformance per Monatsultimo kommen (sogenannter "Pricing Effect").

Spezieller Hinweis: Im Verlauf des letzten Handelstages des November, dem 30.11.11, haben nach Bekanntgabe von Liquiditätsmaßnahmen der Zentralbanken ungewöhnlich starke Marktbewegungen stattgefunden. Dies hat insbesondere bei Fonds, welche nicht der Kategorie DWS Invest SICAV oder DWS Global zuzurechnen sind und deren Fondspreis bereits vor der Bekanntgabe der Maßnahmen fixiert worden war, zu Verzerrungen bei der Fondsperformance im Vergleich zur Benchmarkperformance geführt. Vergleichsbenchmarks, welche erst spätabends fixiert werden, profitierten deutlich von dem Marktaufschwung. Zum Stichtag Ende November 2011 kann dies den Eindruck einer deutlichen Underperformance einzelner Fonds entstehen lassen.

Erläuterungen und Modellrechnung
Annahme: Ein Anleger möchte für 1000 Euro Anteile erwerben. Bei einem max. Ausgabeaufschlag von 3,50% muss er dafür 1035,00 Euro aufwenden.
Die Bruttowertentwicklung (BVI-Methode) berücksichtigt alle auf Fondsebene anfallenden Kosten, die Nettowertentwicklung zusätzlich den Ausgabeaufschlag; weitere Kosten können auf Anlegerebene anfallen (z.B. Depotkosten). Da der Ausgabeaufschlag nur im 1. Jahr anfällt unterscheidet sich die Darstellung brutto/netto nur in diesem Jahr. Wertentwicklungen in der Vergangenheit sind kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung.

Portfolio

Größte Einzelwerte (Stand: 30.06.2021)

Xtrackers S&P 500 Swap UCITS ETF 1C 14,20
Xtrackers MSCI Europe ESG UCITS ETF 1C 13,40
Xtrackers MSCI USA ESG UCITS ETF 1C 10,80
Xtrackers II EUR Corporate Bond UCITS ETF 1C 10,40
Xtrackers MSCI Emerging Markets ESG UCITS ETF 1C 8,00
Xtrackers II USD Em. Markets Bond UCITS ETF 2C USD 6,10
Xtrackers II US Treasuries UCITS ETF 1D 5,50
DWS Invest Euro High Yield Corporates FC 4,80
Xtrackers ESG USD Corporate Bond UCITS ETF 1C 4,10
Xtrackers II Eurozone AAA Gov.Bd.Swap UCITS ETF 1C 3,60

Größte Einzelwerte (Fonds) (Stand: 30.06.2021)[1]

Xtrackers S&P 500 Swap UCITS ETF 1C 14,20
Xtrackers MSCI Europe ESG UCITS ETF 1C 13,40
Xtrackers MSCI USA ESG UCITS ETF 1C 10,80
Xtrackers II EUR Corporate Bond UCITS ETF 1C 10,40
Xtrackers MSCI Emerging Markets ESG UCITS ETF 1C 8,00
Xtrackers II USD Em. Markets Bond UCITS ETF 2C USD 6,10
Xtrackers II US Treasuries UCITS ETF 1D 5,50
DWS Invest Euro High Yield Corporates FC 4,80
Xtrackers ESG USD Corporate Bond UCITS ETF 1C 4,10
Xtrackers II Eurozone AAA Gov.Bd.Swap UCITS ETF 1C 3,60

1. Gewichtung brutto, unbereinigt um eventuelle Positionen in Derivaten und Zertifikaten.

Angaben in Prozent des Fondsvolumens, soweit nicht anders angegeben.

Management

Peter Warken

Weitere Fonds dieses Managers
  • DWS Strategic Allocation Defensive RC
    LU2001265722 / DWS22H

  • DWS Strategic Allocation Dynamic RC
    LU2001265565 / DWS22F

  • DWS Strategic Allocation Balance LC
    LU1740984924 / A2JAD9

  • DWS Strategic Allocation Dynamic FC
    LU1740985574 / A2JAEE

  • DWS Strategic Allocation Dynamic IC
    LU1899149030 / DWS2ZF

  • DWS Strategic Allocation Defensive FC
    LU1740985061 / A2JAEA

  • DWS Strategic Allocation Balance FC
    LU1740984767 / A2JAD7

  • DWS Strategic Allocation Defensive XD
    LU1740985491 / A2JAED

  • DWS Strategic Defensive LD
    LU0767751091 / DWS1DC

  • DWS Strategic Allocation Defensive LC
    LU1740985228 / A2JAEC

  • DWS Strategic Allocation Balance NC
    LU1961009468 / DWS20W

  • DWS Strategic Allocation Defensive ID
    LU1740985145 / A2JAEB

  • DWS Strategic Allocation Balance ID
    LU1740984841 / A2JAD8

  • DWS Strategic Allocation Balance LD
    LU1922430332 / DWS2Z4

  • DWS Strategic Allocation Defensive LD
    LU1922432890 / DWS2Z5

  • DWS Strategic Allocation Dynamic LC
    LU1740985731 / A2JAEG

  • DWS Strategic Allocation Dynamic LD
    LU1740985814 / A2JAEH

  • DWS Strategic Allocation Balance RC
    LU2001266027 / DWS22J

  • DWS Strategic Allocation Dynamic ID
    LU1740985657 / A2JAEF

Mehr anzeigen

Aktueller Kommentar

Unterstützung für eine positive Entwicklung der Aktienmärkte kam im Juni u.a. von einer fortschreitenden Erholung des Ifo-Index und des Dienstleistungs-PMI in der Eurozone sowie starken Konjunkturdaten in den USA. Die weitere Abnahme der Corona Infektionen, die hohen Anleihekäufe der EZB sowie FED und der Rückgang der langfristigen Bondrenditen führten zu positiven Trends am Aktienmarkt. Dem gegenüber standen die sich ausbreitende Delta-Variante des Coronavirus, der globale Anstieg der Inflation und sich abschwächende Konjunkturdaten in China. Der MSCI Welt-Index gewann 1,5% hinzu, europäische Aktien stiegen um 0,7%. In den USA konnte der S&P 500 eine Wertentwicklung von 2,3% verbuchen. Die Rendite der zehnjährigen US-Staatsanleihen sank von 1,59% auf 1,44%. Die US-Inflationserwartungen wurden von 2,2% auf 3% angehoben. Die Rendite der zehnjährigen deutschen Staatsanleihe fiel von -0,18% auf -0,25%. Der US-Dollar wertete gegenüber des Euros von 1,223 USD auf 1,186 USD auf. Der Preis für eine Unze Gold reduzierte sich durch den stärkeren Dollar von 1.906 auf 1.765 USD pro Feinunze. Der Barrel Öl stieg durch eine erwartete Nachfragesteigerung auf ein Zweijahreshoch von 77 USD.

Weiterlesen

Vorherige Kommentare

05.2021: Verschiedene Kennzahlen, wie die fortschreitende Erholung des Ifo-Index sowie der Dienstleistungs...

Verschiedene Kennzahlen, wie die fortschreitende Erholung des Ifo-Index sowie der Dienstleistungs-PMI in der Eurozone unterstützten eine positive Entwicklung des Aktienmarktes. Die Abnahme der Corona Infektionen, rückläufige Inflationserwartungen der EZB sowie Fed und die starke Gewinnsaison im ersten Quartal des Jahres führten zu ebenfalls starken positiven Trends am Aktienmarkt. Dem gegenüber standen der schwächelnde deutsche Einkaufsmanagerindex für das verarbeitende Gewerbe, der fallende ISM-Index und der weltweit starke Anstieg der Verbraucher- und Erzeugerpreise. Der MSCI Welt-Index gewann 1,3% hinzu, europäische Aktien stiegen um 1,6%. Schwellenländer-Aktien konnten Kursgewinne von ca. 2,3% verbuchen. Die Rendite der zehnjährigen US-Staatsanleihen sank von 1,63% auf 1,59%. Die US-Inflationserwartungen notierten seit April 2013 erstmals die Marke von 2,5% und wurden durch erhöhte Konsumentenpreise in den USA von 4,2% bekräftigt. Die Rendite der zehnjährigen deutschen Staatsanleihe stieg von -0,22% auf –0,18%. Der US-Dollar wertete gegenüber des Euros von 1,204 USD auf 1,223 USD ab. Die Preise für eine Unze Gold erholten sich kräftig. Der Barrel Öl konnte sich leicht erholen.

Weiterlesen
04.2021: Diverse Faktoren, wie die sich fortsetzende Erholung des Ifo-Index, gute US-Arbeitsmarktdaten, Bi...

Diverse Faktoren, wie die sich fortsetzende Erholung des Ifo-Index, gute US-Arbeitsmarktdaten, Bidens Ankündigung eines Infrastrukturprogramms und eine anhaltend entspannte Kommunikation der EZB und der US-Notenbank, sowie robuste Konjunkturdaten in China führten zu weiterhin starken Aktienmärkten im Monat April. Dem entgegen standen eine weltweit steigende Inflation, Diskussionen über einen Mindeststeuersatz für Unternehmen und der starke Anstieg der Corona-Neuinfektionen in Indien, welche die Stimmung am Markt jedoch nur kurz dämpfen konnten. Der MSCI Welt-Index gewann 4,5% hinzu, europäische Aktien stiegen um 1,4%. Schwellenländer-Aktien konnten Kursgewinne von ca. 2,5% verbuchen. Die Rendite der zehnjährigen US-Staatsanleihen sank von 1,75% auf 1,63%. Die US-Inflationserwartungen notierten bei 2,6% und wurden durch die um 0,6% gegenüber Vormonat stark erhöhten Konsumentenpreise in den USA bekräftigt. Die Rendite der zehnjährigen deutschen Staatsanleihe stieg von -0,33% auf -0,24%. Der Euro wertete gegenüber dem US-Dollar von 1,175 US-Dollar auf 1,204 US-Dollar auf. Sowohl die Preise für eine Unze Gold als auch für ein Barrel Öl konnten sich im April etwas erholen.

Weiterlesen
03.2021: Die kräftige Erholung der Frühindikatoren und das Corona-Hilfspaket in den USA sorgten für weiter...

Die kräftige Erholung der Frühindikatoren und das Corona-Hilfspaket in den USA sorgten für weiter freundliche Aktienmärkten - trotz der Verlängerung von Lockdowns in Europa. Die steigenden langfristigen Zinsen in den USA führten zu Korrekturen bei Wachstumstiteln und einem festeren US-Dollar. Der US-Dollar wertete gegenüber dem Euro um 2,7% auf. Der MSCI Welt-Index gewann 3,4% hinzu, europäische Aktien fast 8%. Schwellenländer-Aktien notierten dagegen ca. 1,5% schwächer. Die Bondmärkte in den USA standen auch im März unter Druck. Die Rendite der zehnjährigen US-Staatsanleihen erreichte mit 1,75% (nach zuletzt 1,45%) ein 14-Monatshoch. Die US-Inflationserwartungen notierten erstmals seit 2008 wieder über 2,5%. Die Rendite der zehnjährigen deutschen Staatsanleihe sank dagegen von -0,26% auf -0,29%. Der Goldpreis setzte seinen Abwärtstrend fort und sank von 1.727 US$ auf 1.705 US$ je Feinunze.

Weiterlesen
02.2021: Im Februar spiegelten die Kapitalmärkte eine ausgeprägte Positionierung für eine stärkere wirtsch...

Im Februar spiegelten die Kapitalmärkte eine ausgeprägte Positionierung für eine stärkere wirtschaftliche Erholung nach den „Lockdowns“ wider. Unterstützt wurde diese Tendenz durch fallende Neuinfektionsraten, Intensivkapazitäten und Todesfälle im Zusammenhang mit dem Coronavirus. Die Erwartungen bezüglich eines Wiederauflebens von Wachstum und Inflation (Reflationierung) waren eindrucksvoll am Anstieg der 10-jährigen Staatsanleiherenditen zu beobachten, die in den USA von etwa 1,1% auf zwischenzeitlich 1,6% anstiegen, während sich vergleichbare Bundesanleihen von -0,5% auf zeitweise -0,2% erhöhten. Im Sog dieses Zinsanstiegs büßten insbesondere Investment-Grade-Anleihen sowie Rentenpapiere aus Schwellenländern an Wert ein. Aufgrund einer geringeren Zinssensitivität bei gleichzeitiger positiver Risikostimmung an den Märkten hielten sich Hochzinsanleihen stabil. Aktien profitierten von positiven Wachstumserwartungen sowie ermutigenden Unternehmensberichten und lagen in allen Regionen im Februar im Plus. Die deutlichste Bewegung verzeichneten die breiten Rohstoffmärkte angetrieben durch Energie und Industriemetalle. Die Währungsmärkte zeigten sich per Saldo wenig verändert.

Weiterlesen
01.2021: Ein turbulenter Jahresbeginn: In den USA gewannen die Demokraten überraschend die Mehrheit im Sen...

Ein turbulenter Jahresbeginn: In den USA gewannen die Demokraten überraschend die Mehrheit im Senat, was die Erwartungen für ein größeres Fiskalpaket anheizte. Stimmungsdämpfend wirkten die verlängerten Einschränkungen im Zusammenhang mit dem Coronavirus, nicht zuletzt durch einen Mangel an Impfstoffen sowie Mutationen des Virus, die eine schnellere Ausbreitung und anhaltend hohe Neuinfektionen und Todesfälle mit sich brachten. In diesem Umfeld tendierten die Aktienmärkte über weite Strecken positiv, bis sich mit dem letzten Handelstag des Monats für zahlreiche Regionen ein Wechsel des Vorzeichens einstellte. Aktien aus Schwellenländern (Emerging Markets) wiesen hingegen eine positive Wertentwicklung aus. Die US-Anleiherenditen stachen im Rentenbereich mit einem Anstieg im Januar heraus, angetrieben durch steigende Inflationserwartungen. Im Sog der US-Zinskurve verloren auch US-Unternehmensanleihen und Schwellenländerpapiere an Terrain. Hochzinsanleihen konnten sich hingegen insgesamt stabiler zeigen. Eine starke Performance war auch an den breiten Rohstoffmärkten getrieben durch eher zyklischere Bereiche zu verzeichnen. Der US-Dollar wertete leicht gegenüber dem Euro auf.

Weiterlesen

Fonds-Fakten

Allgemeines

Verwaltungsgesellschaft DWS Investment S.A.
Währung EUR
Auflegungsdatum 19.04.2013
Fondsvermögen 132,33 Mio. EUR
Ertragsverwendung Ausschüttung
Geschäftsjahr 01.01. - 31.12.
Sparplan Nein
VL-Sparen Nein
Risiko-/Ertragsprofil 4 von 7
Orderannahmeschluss[1] 16:00
Swing Pricing Nein
Portfolioumschlagsrate[2] 56,02%

Kosten

Ausgabeaufschlag 3,50%
Kostenpauschale 1,200%
zzgl. erfolgsbezogene Vergütung Nein
Laufende Kosten
(Stand: 31.12.2020)
1,290%
zzgl. erfolgsbezog. Vergütung N/A
zzgl. Vergütung aus Wertpapierleihe 0,030%

Historie
Stand Laufende Kosten
31.12.2020 1,290%
31.12.2019 1,260%
31.12.2018 1,300%
31.12.2017 1,390%
31.12.2016 1,380%
31.12.2015 1,360%
31.12.2014 1,320%
31.12.2013 1,340%

Steuerliche Informationen und Ertragsdaten ab 2018 (deutsche Anleger)

Klassifizierung (Teilfreistellung) Aktienfonds
Letzte Ertragsverwendung[1] 05.03.2021
Art der Ertragsverwendung Ausschüttung
Betrag[2] 0,05 EUR

Steuerliche Informationen und Ertragsdaten zum 31.12.2017 (deutsche Anleger)

Zwischengewinn[3] 0,00 EUR
Aktiengewinn EStG[4] 11,35%
Aktiengewinn KStG[5] 11,35%
Immobiliengewinn 0,00%
Akkumulierter thesaurierter Ertrag 2,05 EUR
Letzte Ertragsverwendung 31.12.2017
Art der Ertragsverwendung Thesaurierung
Betrag wird nachgeliefert

Details & Historie

Datum 05.03.2021 06.03.2020 08.03.2019 09.03.2018 31.12.2017
Ertragsverwendung Ausschüttung Ausschüttung Ausschüttung Ausschüttung Thesaurierung
Kurs 139,01 125,89 121,35 120,00 wird nachgeliefert
Betrag 0,05 EUR 0,07 EUR 0,42 EUR 1,50 EUR wird nachgeliefert
Steuerpflichtiger Anteil
Privatvermögen[6][7]
- - - - wird nachgeliefert
Steuerpflichtiger Anteil
Betriebsvermögen[6][7]
- - - - wird nachgeliefert
Währung EUR EUR EUR EUR wird nachgeliefert
Klassifizierung (Teilfreistellung) Aktienfonds Aktienfonds Aktienfonds Aktienfonds -

Kennzahlen (3 Jahre) [8]

Volatilität 9,61%
Maximum Drawdown -12,95%
VaR (99% / 10 Tage) 3,85%
Sharpe-Ratio 0,78
Information Ratio N/A
Korrelationskoeffizient N/A
Alpha N/A
Beta-Faktor N/A
Tracking Error N/A

Wertpapierdarlehen Kennzahlen

Aktuell verliehener Anteil (in % des Fondsvermögens) 12,52%
Durchschnittlich täglich verliehener Anteil 11,97%
Maximal verliehener Anteil[9] 16,51%
Wert der Sicherheiten (in % der Verleihung) 107,90%
Erträge aus Wertpapierleihe[6] 0,1636%

1. Bei thesaurierenden Fonds ist steuerlich das Kalenderjahresende maßgeblich.

2. Bei thesaurierenden Fonds entspricht der gezeigte Betrag der sog. Vorabpauschale für das gesamte abgelaufene Kalenderjahr.

3. Bei der Ermittlung des Zwischengewinn-Werts wurde ein Ertragsausgleich berücksichtigt.

4. für Anleger iSd § 3 Nr. 40 EStG.

5. körperschaftsteuerpflichtige Anleger.

6. Vor Berücksichtigung gegebenenfalls anrechenbarer ausländischer Quellensteuer.

7. Letztmalig relevant für die Ertragsverwendung 2017. Ab 2018 ist vorbehaltlich einer Teilfreistellung grundsätzlich sowohl im Privatvermögen als auch im Betriebsvermögen der unter "Betrag" angegebene Wert steuerpflichtig.

8. Stand: 30.06.2021

9. Laufendes Kalenderjahr / Bei Fondsauflegung während des laufenden Kalenderjahres Berechnung seit Auflegung.

Downloads

Name Kategorie Sprache Datum Typ Größe

Pflicht-Verkaufsunterlagen

DWS Strategic Balance Verkaufsprospekt DE Mrz 2021 PDF 1,4 MB
KID DWS Strategic Balance LD Wesentliche Anlegerinformation DE Feb 2021 PDF 127 KB
DWS Strategic Balance Gesetzliche Mitteilung an die Anteilseigner DE Feb 2021 PDF 73 KB
DWS Strategic Balance, 12/20 Jahresbericht DE Dez 2020 PDF 467,9 KB
DWS Strategic Balance, 6/20 Halbjahresbericht DE Jun 2020 PDF 313,9 KB

Reporting

DWS Strategic Balance LD Fondsfakten DE Jun 2021 PDF 166,7 KB

Allgemeine Informationen

Gleiche und faire Behandlung aller Anleger ein und desselben Publikums-Fonds ist das höchste Credo unserer Informationspolitik. Dieses Portal dient zum Zweck, alle Investoren zum gleichen Zeitpunkt und in gleichem Ausmaß über den Investmentfonds zu informieren. Wenn Sie in einem unseren Publikumsfonds investiert sind, können Sie alle an Investoren adressierte Dokumente von Ihrem Fonds hier anfordern.

Formular

Füllen Sie dazu einfach das Anforderungsformular aus und wählen Sie die Art der von Ihnen gewünschten Information aus. Die mit “*“ versehenen Feldern sind obligatorisch.

Internal Server Error

Bitte überprüfen Sie Ihre Angaben in den markierten Feldern!

E-Mail-Adresse Adresse und Wiederholung weichen voneinander ab, bitte prüfen Sie Ihren Input.

Ihre Anfrage wurde aufgenommen.

MiFID II

MiFID-II-Produktinformationen

Ab dem 3. Januar 2018 müssen Wertpapierdienstleistungsunternehmen, die Wertpapierdienstleistungen im Rahmen der Richtlinie 2014/65/EU (Richtlinie über Märkte für Finanzinstrumente, Markets in Financial Instruments Directive – „MiFID II“) anbieten, bestimmte neue Auflagen hinsichtlich des Vertriebs von Investmentfonds im Rahmen der jeweiligen Durchführungsgesetze in den einzelnen Mitgliedstaaten der Europäischen Union einhalten.

Gemäß den neuen Regeln sind Wertpapierdienstleistungsunternehmen verpflichtet, den Zielmarkt für jedes von ihnen vertriebene Finanzinstrument zu ermitteln bzw. zu überprüfen und genauer zu bestimmen. Dies bedeutet, sie müssen die Art(en) von Kunden angeben, mit deren Bedürfnissen, Eigenschaften und Zielen das Finanzinstrument kompatibel ist. Ferner führt MiFID II neue Offenlegungspflichten in Bezug auf die Kosten ein, die sowohl auf quantitativer, als auch auf qualitativer Ebene auf eine steigende Kostentransparenz für Anleger abzielen. Dementsprechend müssen Wertpapierdienstleistungsunternehmen dem Kunden sämtliche relevanten Kosten offenlegen, d. h. sowohl hinsichtlich der Wertpapierdienstleistung als auch hinsichtlich des Produkts. Diese Kosten müssen zusammengefasst und sowohl ex ante (also vor dem Kauf eines Produkts durch den Kunden) sowie mitunter auch ex post während der Haltedauer auf mindestens jährlicher Basis zur Verfügung gestellt werden.

Die der DWS angehörenden Vermögensverwaltungsgesellschaften unterstützen diesen Prozess, indem sie die maßgeblichen Daten an die Wertpapierdienstleistungsunternehmen liefern, um es diesen zu ermöglichen, ihre neuen gesetzlichen Verpflichtungen zu erfüllen. Im Interesse einer gesteigerten Transparenz werden die Zielmarktangaben und wesentliche Informationen zu den Produktkosten unter MiFID II zusätzlich nachstehend für den betreffenden Investmentfonds angegeben.

Wichtige Hinweise:
Die folgenden Daten werden auf freiwilliger Basis zur Verfügung gestellt und sind für sich genommen, ohne weitere Erläuterungen und zusätzliche Informationen, d. h. insbesondere die Informationen, die in den entsprechenden Verkaufsunterlagen des Investmentfonds (z. B. Verkaufsprospekt, wesentliche Anlegerinformationen) enthalten sind, möglicherweise nicht ausreichend oder geeignet, um einen potenziellen Anleger beim Treffen einer sachkundigen Anlageentscheidung zu unterstützen. Daher wird empfohlen, dass Anleger zudem sorgfältig die Verkaufsunterlagen vor einer möglichen Anlageentscheidung lesen und, insbesondere bei Fragen, Rücksprache mit ihrem Anlageberater halten.

Die Informationen zu den laufenden Produktkosten können von den Angaben zu Kosten in den entsprechenden Verkaufsunterlagen des Investmentfonds (z. B. den wesentlichen Anlegerinformationen) abweichen. Dies liegt darin begründet, dass die Anforderungen zur Angabe der laufenden Kosten und Gebühren auf Produktebene gemäß den neuen MiFID-II-Regeln über die bestehenden Offenlegungsverpflichtungen, die für Vermögensverwaltungsgesellschaften im Rahmen ihrer jeweiligen aufsichtsrechtlichen Rahmenbedingungen (d. h. der OGAW-Richtlinie oder der AIFM-Richtlinie und deren jeweiligen nationalen Umsetzungsgesetzen) gelten, hinausgehen. Beispielsweise sind die geschätzten Transaktionskosten eines Investmentfonds nicht Bestandteil der Beschreibung der laufenden Kosten in den wesentlichen Anlegerinformationen, die von der Verwaltungsgesellschaft erstellt werden. Im Rahmen von MiFID II muss ein Wertpapierdienstleistungsunternehmen jedoch solche Kosten als Bestandteil der Kosten des Produkts rechtzeitig vor einer Anlageentscheidung eines potenziellen Anlegers offenlegen. Somit können die nachstehend als „Gesamte laufende Kosten des Produkts“ angegebenen laufenden Kosten in Verbindung mit dem Produkt aufgrund von Unterschieden bei der Berechnungs- und Offenlegungsmethodik von den Verkaufsunterlagen des Fonds abweichen.

Die DWS übernimmt außer bei grober Fahrlässigkeit oder vorsätzlichem Fehlverhalten keinerlei Verantwortung oder Haftung bezüglich der Daten.

Zielmarkt[1]


Anlegertyp
Privatkunde
Professioneller Kunde
Geeignete Gegenpartei
Kenntnisse & Erfahrungen
Basiskenntnisse und/oder -erfahrungen
Erweiterte Kenntnisse und/oder Erfahrungen
Umfangreiche Kenntnisse und/oder Erfahrungen
Finanzielle Verlusttragfähigkeit
Der Anleger kann Verluste tragen (bis zum vollständigen Verlust des eingesetzten Kapitals).
Risiko-Indikator (PRIIPs Methodologie) 3
Risiko- Indikator (UCITS Methodologie) 4
Anlageziele
Kapitalzuwachs
Einkommen
Mindestanlagehorizont Mittelfristig (3 - 5 Jahre)

Kosten und Gebühren


Gesamte laufende Kosten des Produktes 1,414% p.a.
davon laufende Kosten 1,367% p.a.
davon Transaktionskosten 0,047% p.a.
davon Nebenkosten (erfolgsabhängige Vergütung)[2] 0,000% p.a.

Stand: 05.03.2021

1. Für diesen Fonds ist kein negativer Zielmarkt klassifiziert. Der graue Zielmarkt wird auf dieser Website nicht dargestellt.

2. Ob in dem Produkt eine erfolgsabhängige Vergütung vereinbart ist oder nicht, entnehmen Sie bitte den Anlagebedingungen im Verkaufsprospekt. Schätzungen von erfolgsabhängigen Vergütungen sind mit einer erhöhten Unsicherheit behaftet, da das Anfallen der Vergütung und ihre Höhe von der konkreten Wertentwicklung der Anlage in der Zukunft abhängen. Zu berücksichtigen ist dabei auch, dass Wertentwicklungen der Vergangenheit kein verlässlicher Indikator für die künftige Wertentwicklung sind. Die genauen Bedingungen zur erfolgsabhängigen Vergütung können zudem von Fonds zu Fonds variieren

Die vollständige Zusammensetzung der Portfoliostruktur erhalten Sie bei der DWS Investment GmbH, Mainzer Landstr. 11-17, D-60329 Frankfurt am Main und, sofern es sich um Luxemburger Fonds handelt, bei der DWS Investment S.A., 2, Boulevard Konrad Adenauer, L-1115 Luxembourg.

Berechnung der Volatilität erfolgt auf täglicher Basis.

Alle Angaben ohne Gewähr
Weitere Informationen entnehmen Sie bitte dem aktuellen Factsheet oder dem Verkaufsprospekt auf dem Reiter Downloads, Informationen zu Preisen im Hinblick auf die Depotführung und weitere Preisangaben finden Sie im entsprechenden Preisverzeichnis.

CIO View